Die häufigsten Fehler beim ETF-Sparplan und wie Sie sie vermeiden
Typische ETF-Sparplan-Fehler: fehlender Notgroschen, zu hohe Kosten, zu viele Fonds, Panikverkäufe und Steuerpannen, jeweils mit konkreter Gegenmaßnahme.
Die meisten Fehler beim ETF-Sparplan sind keine Rechenfehler, sondern Planungs- und Verhaltensfehler: ohne Notgroschen starten, in zu teure oder zu viele Fonds investieren, den Sparplan bei Kursrückgängen abbrechen oder steuerliche Details übersehen. Fast alle lassen sich mit einer einfachen Struktur vermeiden, die Sie vor dem ersten Euro festlegen. Dieser Ratgeber nennt die zwölf häufigsten Stolperfallen, erklärt, warum sie teuer werden, und zeigt eine konkrete Gegenmaßnahme.
Fehler 1: Kein Notgroschen
Wer ohne Liquiditätsreserve spart, muss bei einer unerwarteten Ausgabe möglicherweise Anteile verkaufen, genau dann, wenn die Kurse niedrig sind. Gegenmaßnahme: Legen Sie zuerst mehrere Monatsausgaben auf einem Tagesgeldkonto zurück. Wie viel genug ist, hängt von Ihrer Situation ab, siehe Wie viel sparen und welcher Notgroschen.
Fehler 2: Hohe Schulden bestehen lassen
Ein Dispokredit oder Ratenkredit mit hohem Zins kostet meist mehr, als ein ETF im Durchschnitt erwarten lässt, zumal Renditen nicht garantiert sind. Gegenmaßnahme: Teure Kredite zuerst tilgen, danach sparen.
Fehler 3: Kosten ignorieren
Unterschiede bei TER, Spread und Sparplanentgelt summieren sich. Ein Beispiel (illustrativ): Zwischen 0,2 Prozent und 1,0 Prozent laufenden Kosten liegen bei 200 € Rate über 20 Jahre und angenommenen 5 Prozent Bruttorendite etwa 9.000 € Endwert (rund 82.200 € gegenüber 73.400 €). Gegenmaßnahme: Kosten in Euro rechnen, siehe Kosten beim ETF-Sparplan.
Fehler 4: Zu viele ETFs
Fünf oder sechs Fonds mit überlappenden Inhalten bringen kaum zusätzliche Streuung, aber mehr Aufwand und eventuell höhere Entgelte je Ausführung. Gegenmaßnahme: Mit einem breit gestreuten Fonds starten und nur ergänzen, wenn es einen klaren Grund gibt.
Fehler 5: Dem Trend hinterherlaufen
Themen-ETFs und Branchenfonds, die gerade gut gelaufen sind, ziehen Anleger an. Meist steigen sie erst nach der Rallye ein. Gegenmaßnahme: Kern-Anlage breit streuen, Spielerisches nur mit kleinem Anteil.
Fehler 6: Panikverkauf oder Abbruch bei Kursrückgängen
In Börsenkrisen verkaufen viele Anleger zu den Tiefstkursen und verwandeln Buchverluste in echte Verluste. Gegenmaßnahme: Vorab festlegen, wie Sie bei einem Rückgang um 20 oder 30 Prozent handeln, siehe Sparplan im Börsencrash.
Fehler 7: Falsche Erwartungen an den Cost-Average-Effekt
Sparpläne vermeiden den Fehler des falschen Einstiegszeitpunkts, garantieren aber keine bessere Rendite. Bei steigenden Märkten ist eine Einmalanlage oft im Vorteil, bei fallenden der Sparplan. Gegenmaßnahme: Den Sparplan als Verhaltenshilfe sehen, siehe Sparplan oder Einmalanlage.
Fehler 8: Freistellungsauftrag vergessen oder falsch verteilt
Ohne Auftrag fällt Steuer ab dem ersten Euro an. Mit zu hohen Aufträgen über mehrere Institute riskieren Sie Nachforderungen. Gegenmaßnahme: Summe aller Aufträge höchstens 1.000 € (2.000 € bei Zusammenveranlagung), siehe Freistellungsauftrag.
Fehler 9: Vorabpauschale unterschätzen
Bei thesaurierenden Fonds wird die Steuer im Januar vom Konto abgebucht. Fehlt Guthaben, entstehen Probleme. Gegenmaßnahme: Liquidität bereithalten oder ausreichend Freibetrag nutzen, siehe Steuern beim ETF-Sparplan.
Fehler 10: Ähnliche ETFs verwechseln
Gleiche Indexnamen, aber unterschiedliche Währungsabsicherung, Replikationsart oder Ertragsverwendung führen zu Überraschungen. Gegenmaßnahme: Immer die ISIN prüfen und das Basisinformationsblatt lesen.
Fehler 11: Rate zu hoch ansetzen
Wer an den Rand seines Budgets geht, bricht ab, wenn das Auto kaputtgeht. Gegenmaßnahme: Rate so wählen, dass sie in schwächeren Monaten tragbar bleibt, und bei Gehaltssteigerung erhöhen.
Fehler 12: Zu häufig umschichten oder kontrollieren
Dauerndes Eingreifen verursacht Kosten und Steuern und verleitet zu Fehlentscheidungen. Gegenmaßnahme: Einmal im Jahr prüfen, sonst laufen lassen.
Schnellübersicht
| Fehler | Folge | Gegenmaßnahme |
|---|---|---|
| Kein Notgroschen | Zwangsverkauf im Tief | Reserve vor dem Start |
| Teure Schulden | Zins frisst Rendite | Zuerst tilgen |
| Hohe Kosten | Weniger Endwert | Kosten in Euro rechnen |
| Zu viele Fonds | Aufwand, wenig Nutzen | Klein starten |
| Panikverkauf | Verlust realisiert | Vorab Regeln festlegen |
| Fehlender Freistellungsauftrag | Unnötige Steuer | Auftrag erteilen |
Mit einer Checkliste vorbeugen
Gehen Sie vor dem Start die Checkliste zum Einrichten durch. Sie führt Notgroschen, Fondsauswahl, Depot und Steuern in einer festen Reihenfolge auf.
Wann Beratung sinnvoll ist
Wenn Sie hohe Schulden, schwankende Einkommen, Selbstständigkeit oder eine komplexe Familiensituation haben, ist eine Beratung bei der Verbraucherzentrale oder durch eine unabhängige Honorarberatung ratsam. Vorsicht bei Beratern, die vor allem provisionspflichtige Produkte empfehlen.
Häufige Fragen
Was ist der größte Fehler beim ETF-Sparen?
Häufig genannt wird das vorzeitige Beenden in Krisen. Viele Anleger lassen sich von Kursrückgängen verunsichern. Eine klare Regel vorab hilft.
Soll ich erst Schulden tilgen oder sparen?
Hohe Zinsen auf Kredite sprechen für Tilgung zuerst. Bei sehr niedrigen Kreditzinsen ist beides denkbar. Rechnen Sie den Zinsvergleich durch.
Kann ich Fehler später korrigieren?
Die meisten ja: Kosten lassen sich durch Fondswechsel senken, Raten anpassen und Freistellungsaufträge ändern. Verkäufe lösen aber Steuern aus.
Quellen
- Verbraucherzentrale — Beratung und Informationen zur Geldanlage
- BaFin — Anlegerschutz und Warnungen
- Bundeszentralamt für Steuern — Informationen zu Freistellungsaufträgen
